«Мечел» начал синдикацию пятилетнего транша кредита на $1,7 млрд и трехлетнего на $300 млн.
«Мечел» начал синдикацию пятилетнего транша кредита на $1,7 млрд и трехлетнего на $300 млн. Заимствование необходимо компании, так как собственных средств на оплату лицензии «Эльгаугля» и «Якутугля» недостаточно. Проблем с кредитованием не будет — «Мечел» интересен кредиторам, поскольку обеспечен собственными сырьевыми активами и имеет небольшую долговую нагрузку.
Кредит в объеме $2 млрд привлекается «Мечелом» для финансирования покупки якутских уго льных месторождений «Эльгаугля» (68,86%) и «Якутугля» (75% минус одна акция), борьбу за которые компания выиграла на недавнем аукционе, обязавшись заплатить за лицензии $2,3 млрд. Как сообщает «Интерфакс», группа «Мечел» начинает синдикацию пятилетнего предэкспортного транша на $1,7 млрд, который обеспечен будущими платежами по экспортным поставкам группы, и трехлетнего необеспеченного транша на $300 млн. Организаторами синдицированного кредита назначены банки ABN Amro и BNP Paribas.
«С самого начала было ясно, что „Мечелу” придется занимать, потому что собственных средств недостаточно для покупки»,— говорит аналитик ИК «Финам» Денис Горев. Однако экс перты отмечают, что проблем с получением заимствований не возникнет и кредит быстро будет погашен. В первую очередь это обусловлено тем, что ин весторам интересны компании, имеющие собс т венную сырьевую базу в России. К таким относи тся и «Мечел». «Чем больше компания обеспечена своим сырьем (хотя бы на 80%), тем это позитивнее сказывается на ее рентабельности. В этом случае меньше растут издержки произ вод с т ва»,— говорит аналитик ИК «Капитал» Михаил Пак.
К тому же долговая нагрузка у «Мечела» небольшая, что тоже является позитивным моментом.
«С учетом привлекаемого кредита долговой пор т фель компании будет умеренным»,— поясняет аналитик ING банка Станислав Пономаренко. Эксперты убеждены, что осваивать активы «Мечел» будет совместно с японской компанией Sumitomo.
На акциях «Мечела» новость не отразилась. В конце недели в РТС бумаги торговались без изменений — по $20,5.
16 октября 2007
